發(fā)改辦財(cái)金〔2015〕818號(hào)

各省、自治區(qū)、直轄市及計(jì)劃單列市、新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)發(fā)展改革委：

為加大債券融資方式對(duì)信息電網(wǎng)油氣等重大網(wǎng)絡(luò)工程、健康與養(yǎng)老服務(wù)、生態(tài)環(huán)保、清潔能源、糧食和水利、交通、油氣及礦產(chǎn)資源保障工程等七大類重大投資工程包，以及信息消費(fèi)、綠色消費(fèi)、住房消費(fèi)、旅游休閑消費(fèi)、教育文體消費(fèi)和養(yǎng)老健康消費(fèi)等六大領(lǐng)域消費(fèi)工程的支持力度，拉動(dòng)重點(diǎn)領(lǐng)域投資和消費(fèi)需求增長(zhǎng)，現(xiàn)將我委制定的《城市停車場(chǎng)建設(shè)專項(xiàng)債券發(fā)行指引》印發(fā)你們，請(qǐng)?jiān)谄髽I(yè)債券預(yù)審工作中認(rèn)真貫徹執(zhí)行。

附件：《城市停車場(chǎng)建設(shè)專項(xiàng)債券發(fā)行指引》

國(guó)家發(fā)展改革委辦公廳

2015年4月7日

城市停車場(chǎng)建設(shè)專項(xiàng)債券發(fā)行指引

為緩解我國(guó)城市普遍存在的因停車需求爆發(fā)式增長(zhǎng)而導(dǎo)致的 停車難問(wèn)題，加大企業(yè)債券融資方式對(duì)城市停車場(chǎng)建設(shè)及運(yùn)營(yíng)的支持力度，引導(dǎo)和鼓勵(lì)社會(huì)投入，制定本指引。

一、鼓勵(lì)企業(yè)發(fā)行債券專項(xiàng)用于城市停車場(chǎng)建設(shè)項(xiàng)目，在相關(guān) 手續(xù)齊備、償債措施完善的基礎(chǔ)上，比照我委“加快和簡(jiǎn)化審核類” 債券審核程序，提高審核效率。

二、在償債保障措施較為完善的基礎(chǔ)上，企業(yè)申請(qǐng)發(fā)行城市停 車場(chǎng)建設(shè)專項(xiàng)債券，可適當(dāng)放寬企業(yè)債券現(xiàn)行審核政策及《關(guān)于全 面加強(qiáng)企業(yè)債券風(fēng)險(xiǎn)防范的若干意見(jiàn)》中規(guī)定的部分準(zhǔn)入條件。

（一）發(fā)行城市停車場(chǎng)建設(shè)專項(xiàng)債券的城投類企業(yè)不受發(fā)債指 標(biāo)限制。

（二）債券募集資金可用于房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)、城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項(xiàng) 目（以下簡(jiǎn)稱“主體項(xiàng)目”）中配套建設(shè)的城市停車場(chǎng)項(xiàng)目，具體 投資規(guī)?？捎芍黧w項(xiàng)目審批部門根據(jù)主體項(xiàng)目可行性研究報(bào)告內(nèi) 容出具專項(xiàng)意見(jiàn)核定。

（三）募集資金占城市停車場(chǎng)項(xiàng)目總投資比例由不超過(guò) 60%放 寬至不超過(guò) 70%。

（四）將城投類企業(yè)和一般生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)性企業(yè)需提供擔(dān)保措施的 資產(chǎn)負(fù)債率要求分別放寬至 70%和 75%；主體評(píng)級(jí) AAA 的，資產(chǎn)負(fù) 債率要求進(jìn)一步放寬至 75%和 80%。

（五）不受“地方政府所屬城投企業(yè)已發(fā)行未償付的企業(yè)債券、 中期票據(jù)余額與地方政府當(dāng)年 GDP 的比值超過(guò) 8%的，其所屬城投企 業(yè)發(fā)債應(yīng)嚴(yán)格控制”的限制。

（六）城投類企業(yè)不受“單次發(fā)債規(guī)模，原則上不超過(guò)所屬地 方政府上年本級(jí)公共財(cái)政預(yù)算收入”的限制。

三、發(fā)債募集資金用于按照“政府出地、市場(chǎng)出資”公私合作 模式（PPP）建設(shè)的城市停車場(chǎng)項(xiàng)目的，應(yīng)提供當(dāng)?shù)卣拖嚓P(guān)部 門批準(zhǔn)同意的城市停車場(chǎng)建設(shè)專項(xiàng)規(guī)劃、實(shí)施方案、特許經(jīng)營(yíng)方案、 資金補(bǔ)助協(xié)議，同時(shí)應(yīng)明確項(xiàng)目所用土地的權(quán)屬和性質(zhì)。

四、鼓勵(lì)地方政府綜合運(yùn)用預(yù)算內(nèi)資金、城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)專 項(xiàng)資金，通過(guò)投資補(bǔ)助、基金注資、擔(dān)保補(bǔ)貼、貸款貼息等多種方 式，支持城市停車場(chǎng)建設(shè)專項(xiàng)債券發(fā)行。地方價(jià)格部門應(yīng)及時(shí)制定 和完善停車場(chǎng)收費(fèi)價(jià)格政策，保護(hù)城市停車場(chǎng)的合理盈利空間。

五、優(yōu)化城市停車場(chǎng)建設(shè)項(xiàng)目品種方案設(shè)計(jì)。一是可根據(jù)項(xiàng)目 資金回流的具體情況科學(xué)設(shè)計(jì)債券發(fā)行方案，支持合理靈活設(shè)置債 券期限、選擇權(quán)及還本付息方式。二是積極探索停車設(shè)施產(chǎn)權(quán)、專項(xiàng)經(jīng)營(yíng)權(quán)、預(yù)期收益質(zhì)押擔(dān)保等形式。三是鼓勵(lì)發(fā)債用于委托經(jīng)營(yíng) 或轉(zhuǎn)讓—經(jīng)營(yíng)—轉(zhuǎn)讓（TOT）等方式，收購(gòu)已建成的停車場(chǎng)統(tǒng)一經(jīng)營(yíng)管理。

六、鼓勵(lì)城市停車場(chǎng)建設(shè)項(xiàng)目采取“債貸組合”增信方式，由 商業(yè)銀行進(jìn)行債券和貸款統(tǒng)籌管理?！皞J組合”是按照“融資統(tǒng) 一規(guī)劃、債貸統(tǒng)一授信、動(dòng)態(tài)長(zhǎng)效監(jiān)控、全程風(fēng)險(xiǎn)管理”的模式， 由銀行為企業(yè)制定系統(tǒng)性融資規(guī)劃，根據(jù)項(xiàng)目建設(shè)融資需求，將企 業(yè)債券和貸款統(tǒng)一納入銀行綜合授信管理體系，對(duì)企業(yè)債務(wù)融資實(shí) 施全程管理。

七、積極開(kāi)展債券品種創(chuàng)新，對(duì)于具有穩(wěn)定償債資金來(lái)源的停 車場(chǎng)建設(shè)項(xiàng)目，可按照融資—投資建設(shè)—回收資金封閉運(yùn)行的模式，開(kāi)展項(xiàng)目收益?zhèn)圏c(diǎn)。